Фондовый рынок (рынок ценных бумаг) и фондовая биржа — что это такое и как начать торговать + рейтинг ТОП-4 лучших брокеров фондового рынка России

Добрый день, уважаемые читатели финансового журнала «RichPro.ru»! Сегодняшняя публикация посвящена фондовому рынку (рынку ценных бумаг). Вопреки мнению многих это не то же самое, что Форекс. О том что такое Форекс и как на нем заработать, мы писали в прошлом выпуске.

Из сегодняшней статьи читатели узнают:

  • Что такое фондовый рынок, принципы его работы;
  • Какие мировые биржи являются крупнейшими;
  • Чем торгуют на фондовой бирже;
  • Способы заработка на фондовом рынке;
  • Как новичку начать торговать;
  • Какие брокеры в России являются лучшими.

В конце публикации приведены советы профессионалов, которые помогут торговать успешно начинающим трейдерам. Также читателям будет нелишним ознакомиться с ответами на самые популярные вопросы.

Публикация будет интересна как новичкам на фондовой бирже, так и тем, кто уже имеет некоторые знания в этой области. Помните: время – деньги! Так что не теряйте ни минуты, скорее приступайте к чтению статьи!

Фондовый рынок (рынок ценных бумаг) и фондовая биржа - обзор понятий
Что такое фондовый рынок (или рынок ценных бумаг), какие бывают фондовые биржи, как и с чего начать торговлю на фондовом рынке новичку — об этом и не только читайте в этой статье

Содержание

1. Что такое фондовый рынок - обзор понятия + принцип работы

Фондовый рынок иначе называют рынком ценных бумаг. Он является важнейшей частью финансового рынка, ведь именно здесь обращаются все существующие виды ценных бумаг.

В ходе активной деятельности компании, когда происходит ее развитие, неизбежно наступает момент, когда собственных средств уже недостаточно. Чтобы не останавливаться на достигнутом, руководству придется найти варианты привлечения дополнительных денег.

Обычно для этих целей используют:

  • Банковский кредит – наиболее популярный способ получения денег.
  • Выпуск акций. Они относятся к долевым ценным бумагам. Когда акции будут проданы, компания, выпустившая их, получит денежные средства. В то же время инвестор, купивший акции, получает небольшую часть компании. Они не вызывают обязательства вернуть деньги. Но инвестор может получить от акций пользу в качестве дивидендов, а также возможности участвовать в жизни компании. Кроме того, существует возможность продать акции, когда их стоимость станет выше той, которая была во время покупки, получив тем самым доход.
  • Эмиссия облигаций – долговых ценных бумаг. Иными словами, организация занимает у инвесторов средства, которые впоследствии она обязуется вернуть с процентами.

Варианты привлечения финансов, связанные с выпуском ценных бумаг, проводятся посредством фондового рынка. Получается, что он является местом, где происходит привлечение и перераспределение денег среди компаний, экономических сфер, участников рынка и прочих субъектов рынка ценных бумаг.

1.1. Участники рынка ценных бумаг

Основу фондового рынка составляют его участники. Их можно классифицировать на основании различных признаков. Рассмотрим подробнее, какими они бывают.

1) Межрыночные участники фондового рынка

Межрыночными называют тех участников, занимающихся обслуживанием либо работающих одновременно на различных рынках, один из которых – фондовый.

К таким участникам можно отнести владельцев средств, инвестирующих их в разнообразные активы: не только в бумаги, но и в объекты недвижимости, валюты и прочие.

Кроме того межрыночными участниками являются агентства, которые предоставляют информацию, дают консультации, составляют рейтинги, и прочих профессионалов, работающих сразу на нескольких различных рынках.

2) Внутрирыночные участники

Что касается внутрирыночных, такие участники, напротив, используют в деятельности исключительно или преимущественно ценные бумаги.

Внутрирыночные участники бывают профессиональными и непрофессиональными.

Непрофессиональные участники – это эмитенты, а также инвесторы, которые вкладывают все деньги, предназначенные для инвестиций или их часть в ценные бумаги.

Профессиональные участники рынка ценных бумаг осуществляют на фондовом рынке определенные функции. Эти виды деятельности могут вестись исключительно после получения лицензии.

Среди профессиональных участников выделяют:

  • трейдеров, ведущих торговлю на профессиональном уровне;
  • организации, создающие инфраструктуру.

Последние осуществляют на рынке ценных бумаг определенные виды деятельности:

  • брокеры занимаются сделками с ценными бумагами (покупкой и продажей) за счет и в интересах своих клиентов;
  • дилеры заключают сделки с инструментами фондового рынка за свой счет и от собственного имени;
  • управляющие компании занимаются размещением денежных средств, переданных им клиентами, ради получения прибыли;
  • регистраторы ведут перечень лиц, владеющих ценными бумагами (так называемый реестр);
  • депозитарии осуществляют хранение и учет;
  • клиринговые компании ведут расчеты;
  • организаторы создают условия, благоприятные для осуществления операций (например, биржа).

1.2. Структура рынка ценных бумаг

Фондовый рынок представляет собой сложную структуру, обладающую большим количеством различных качеств. Именно поэтому следует изучать рынок ценных бумаг с различных сторон.

Для удобства восприятия различные структуры сведены в таблицу:

№ Признак сравнения Тип рынка Описание
1. Этап обращения Первичный рынок ценных бумаг Это рынок, где осуществляется эмиссия (то есть выпуск)
Вторичный Представляет собой сферу обращения ранее эмитированных инструментов
2. Регулируемость Организованный Существуют четко прописанные правила обращения
Неорганизованный Обращение осуществляется на основании договоренностей участников
3. Место заключения сделок Биржевой Торговля ведется на фондовых биржах
Внебиржевой Операции осуществляются без участия бирж
4. Тип торговли Публичный Стороны сделки физически встречаются. Бывает публичная торговля либо закрытые переговоры
Компьютеризированный Представляет собой различные формы проведения операций с использованием сетей, а также современных средств связи
5. Срок заключения сделки Кассовый (спот или кэш) Сделки исполняются немедленно, может быть небольшой разрыв во времени (до 3 дней), если планируется физическая поставка ценной бумаги
Срочный Сделка исполняется через определенный промежуток времени, который может быть равен нескольким неделям или даже месяцам

Все представленные типы рынков взаимосвязаны между собой. Так, обращение большинства бумаг осуществляется на биржевом рынке. Он всегда относится к организованным. В противоположность этому, внебиржевой бывает как организованным, так и неорганизованным.

В современных развитых странах неорганизованного рынка не бывает. Организованный же представлен биржами, а также различными электронными торговыми системами, которые представляют собой внебиржевой рынок.

Что такое фондовая биржа?

Фондовая биржа — это организация, создающая необходимые условия для заключения сделок на рынке ценных бумаг.

Можно выделить несколько отличительных характеристик компьютеризированного рынка:

  1. Торговый процесс автоматизирован и непрерывен;
  2. Ценообразование не является публичным;
  3. Торговые места расположены там, где находятся покупатель и продавец;
  4. Стороны сделки физически нигде не встречаются.

Рынок спот занимает большую часть рынка ценных бумаг. На срочном чаще всего реализуют производные инструменты. Он подразделяется на:

  • денежный – срок обращающихся здесь инструментов не превышает года, используются чеки, векселя, а также краткосрочные облигации;
  • инвестиционный или рынок капиталов – инструменты обращаются больше года (акции, средне и долгосрочные облигации).

1.3. Функции рынка ценных бумаг

Фондовый рынок выполняет в экономике ряд важных функций. Их разделяют на 2 большие группы – общерыночные и специфические.

Общерыночные функции характерны для любого рынка. К ним относят:

  1. Ценообразование – благодаря взаимодействию достаточно большого количества участников формируются спрос и предложение на ценные бумаги. Когда устанавливается равновесие между ними, формируется стоимость.
  2. Учетная заключается в обязательном отражении обращающихся ценных бумаг в реестрах; профессиональные участники должны обязательно регистрироваться, иметь лицензию, пройти аттестацию; операции отражаются в протоколах, а также договорах. Более того, благодаря учетной функции у государства есть возможность осуществлять контроль над деятельностью на фондовом рынке.
  3. Коммерческая представляет собой возможность извлекать из операций с ценными бумагами прибыль.
  4. Информационная функция означает, что рынок действует по принципу максимальной открытости информации. Участники операций могут получить всю необходимую информацию.
  5. Регулирующая – операции помогают влиять на экономику стран, а также различные процессы в обществе.

Специфические функции фондового рынка:

  1. Хеджирование или, проще говоря, страхование рисков, происходит благодаря возможности распределять риски. Дело в том, что на рынке обращаются различные инструменты, уровень риска и потенциальная прибыльность которых неодинакова. В результате как консервативные, так и агрессивные инвесторы могут подобрать подходящий именно им инструмент. Первые предпочитают низкорисковые, но доход от инвестирования в них гораздо ниже. Агрессивные же инвесторы выбирают инструменты, которые позволяют получить максимальную прибыль. Естественно, что тем самым они берут на себя больший риск. Более того, разнообразие инструментов позволяет для каждого инвестора распределять риски подходящим ему образом.
  2. Перераспределительная функция имеет отношение, прежде всего, к первичному рынку. Здесь финансовые средства направляются на приобретение ценных бумаг. Результатом становится перевод денег из области накопления в производственную сферу. Тем не менее, в распределении участвует и вторичный рынок. Здесь ценные бумаги, продолжая обращение, перепродаются. Естественно, что цена на самые популярные из них растет, от неперспективных инвесторы избавляются. В итоге происходит приток денежных средств в одни отрасли и изъятие из других. Это позволяет распределять деньги в зависимости от потребностей экономики.

Таким образом, фондовый рынок является незаменимой частью экономики. Он отличается многообразием, включает большое число участников и выполняет целый ряд важнейших функций.

Мировые фондовые биржи - 7 крупнейших
Крупнейшие фондовые биржи мира (по капитализации) — Лондонская, Нью-Йоркская (американская), Токийская и другие

2. Фондовые биржи мира — обзор ТОП-7 крупнейших торговых площадок

В современном мире действует огромное количество фондовых бирж. Их количество достигает нескольких сотен. Однако далеко не все из них являются популярными среди инвесторов.

Чтобы заработать хорошую репутацию, биржа должна быть не только надежным посредником, но и обслуживать клиентов на самом высоком уровне, а также предоставлять максимальное количество инструментов.

Специалисты выделяют несколько мировых бирж, которые благодаря максимальной эффективности деятельности в течение многих лет заслужили авторитет среди огромного количества участников рынка.

1) Нью-Йоркская фондовая биржа (NYSE Euronext)

Она популярна во всем мире. На сегодняшний день эта биржа является одной из самых влиятельных в мире и находится на первых местах мировых рейтингов. Образовалась эта биржа не так давно – в 2007 году. Но создание было осуществлено посредством слияния двух крупных мировых бирж – NYSE с Euronext. Получившаяся в конечном итоге биржа переняла всю мощь и репутацию двух бирж.

О влиятельности Нью-Йоркской биржи можно судить по некоторым данным:

  • на ней обращаются бумаги огромного количества эмитентов – на сегодняшний день их больше 3 000;
  • капитализация равна почти шестнадцать триллионов долларов;
  • Нью-Йоркская биржа управляет биржами многих крупных мировых городов, в том числе Лиссабона, Лондона, Парижа.

2) Американская фондовая биржа NASDAQ (Насдак)

Стремится быть максимально близко к лидеру. На сегодняшний день капитализация NASDAQ находится на втором месте среди мировых бирж. Официально работа биржи началась в 1971 году, однако фактически история ее началась раньше – после подписания «Акта Мэлони». Именно в это время впервые в мире была образована ассоциация дилеров.

Особенность данной биржи состоит в уникальности системы ведения торгов. За исполнение сделок здесь происходит некое соревнование. При этом у каждого маркетмейкера имеется определенное количество ценных бумаг. В их функции входит помогать поддержанию ликвидности своих акций, а также устанавливать их стоимость.

С целью увеличения влияния NASDAQ два раза пыталась приобрести Лондонскую биржу, но безуспешно. Чтобы выйти на рынок Европы, бирже пришлось купить свыше семидесяти процентов акций OMX Group – крупнейшего объединения предприятий в Швеции.

3) Токийская фондовая биржа (Tokyo Stock Exchange, TSE)

Эта биржа – одна из старейших и крупнейших. Годом ее образования считается 1878. За то время, которое прошло с этого момента, биржа сумела выйти на третье место по уровню капитализации.

На данный момент в Токио обращаются ценные бумаги японских компаний, банков, а также иностранных эмитентов. Количество их сейчас превышает 2 300. При этом больше восьмидесяти процентов оборота японских бирж проходит через Токийскую.

В торгах принимает участие 3 типа участников:

  1. посредники, которых называют сайтори;
  2. регулярные компании;
  3. связующие (специальные) компании.

4) Лондонская фондовая биржа (London Stock Exchange, LSE)

В 1570 году королевский советник по имени Томас Грешем основал Лондонскую биржу. Она представляет собой акционерное общество.

По большей части здесь торгуются местные акции. Их делят на несколько групп, основными из которых являются:

  • основная;
  • альтернативная;
  • рынок ценных бумаг (здесь торговля ведется акциями высокотехнологичных компаний).

Важной особенностью Лондонской биржи является то, что она открыта для международных фирм. Более того, свыше 50% торгующихся здесь акций принадлежат иностранным компаниям. Помимо акций здесь продаются также опционы и фьючерсы. Капитализация биржи на сегодняшний день больше двух триллионов.

Регулярно на бирже производится расчет собственного индекса – FTSE100. Его анализ позволяет оценить, насколько успешна английская экономика.

5) Шанхайская Фондовая биржа (Shanghai Stock Exchange, SSE)

Сегодня это самая крупная из бирж, находящихся в Китае. По уровню капитализации специалисты обычно определяют ей пятое место.

Создана шанхайская биржа еще в девятнадцатом веке. Тогда иностранцам было запрещено приобретать акции китайских компаний. Чтобы каким-то образом обойти это ограничение, китайские бизнесмены организовали шанхайскую ассоциацию брокеров.

В итоге через 10 лет правительство разрешило торговать китайскими акциями. Это позволило бирже нормально функционировать и развиваться.

На современной шанхайской бирже обращаются акции компаний, биржевых инвестиционных фондов, облигации.

Главным требованием, которое предъявляется к компаниям для выхода на биржу, является ведение деятельности не меньше 3 лет.

С использовании всех обращающихся на бирже инструментов производится расчет индекса SSE Composite. За базу берется его значение на уровне 100. В зависимости от ситуации на рынке индекс изменяется в меньшую или большую сторону.

6) Гонконгская фондовая биржа (Hong Kong Stock Exchange, HKSE)

Среди азиатских бирж Гонконгская занимает третье место.

Неофициальная деятельность началась с 1861 года. При этом официальное основание произошло в 1891 году.

С 1964 года осуществляется расчет индекса, который называется Hang Sang. В расчет принимаются десятки крупнейших компаний Гонконга.

7) Фондовая биржа Торонто (Toronto Stock Exchange, TSX)

Эта биржа является самой крупной в Канаде и по праву входит в семерку самых популярных мировых бирж. Ее создали несколько канадских брокеров в 1852 году. Меньше чем через четверть века биржу Торонто признало государство. С этого момента она начала зарабатывать свою мировую известность.

Сегодня здесь обращаются акции нескольких тысяч промышленных организаций. При этом большая часть рынка принадлежит компаниям, деятельность которых связана с природными богатствами.

На сегодняшний день капитализация биржи Торонто превышает триллион долларов США.


Важно помнить, что описанный здесь рейтинг бирж не является фундаментальным. Изменения в экономике происходят непрерывно: вводятся новые инструменты, улучшаются условия торговли, могут проявляться и другие изменения.

Чем торгуют на фондовом рынке - 4 инструмента

3. Чем торгуют на фондовом рынке — обзор ТОП-4 популярных финансовых инструментов

Целей, выполняемых фондовом рынком довольно много. Работая здесь, трейдеры и инвесторы в обязательном порядке должны выбрать для себя оптимальный инструмент, тем более, что количество их велико. Рассмотрим подробнее, чем торгуют на фондовом рынке.

1) Акции

Акция – это долевая ценная бумага. Она позволяет владельцу получать часть прибыли компании в виде дивидендов, а также является доказательством владения долей компании.

Если одному инвестору удастся приобрести больше 50% акций, у него появится возможность оказывать влияние на деятельность компании.

Можно выделить ряд преимуществ и недостатков, которые присущи торговле акциями.

Из плюсов можно выделить:

  1. возможность получить прибыль за небольшой промежуток времени;
  2. возможность отслеживать состояние рынка из любой точки мира, где есть интернет.

Главный недостаток торговли акциями заключается в том, что отсутствуют гарантии получения прибыли. Далеко не всегда стоимость движется в нужном направлении, а значит, есть риск потери вложенных средств.

2) Облигации

Облигации являются долговыми бумагами, то есть подтверждают, что купивший их дал компании займ. В качестве платы за оказанную услугу организация выплачивает дивиденды.

Доход по облигациям обычно ниже, чем по акциям. Риск при этом также на порядок ниже. Но он есть, так как компания может обанкротиться, тогда инвестор, скорее всего, потеряет вложенные в ее облигации деньги.

3) Фьючерсы

Фьючерсы представляют собой срочный контракт, связанный со сделкой заложенного в него актива, в будущем сделка должна быть заключена по той цене, которая зафиксирована в момент заключения соглашения.

Чаще всего в качестве базовых активов выступают:

  • сырье, например, газ или нефть;
  • продукция сельского хозяйства – кукуруза, соя, пшеница;
  • валюты различных государств.

Прибыль от фьючерсов зависит от роста стоимости этого контракта.

4) Опционы

Опцион – это срочный контракт. Самыми популярными среди них являются те, в которых в качестве базового актива используются валюты и драгметаллы.

Чтобы получить прибыль, торгуя опционами, достаточно угадать, как изменится со временем его стоимость. Кстати, про торговлю бинарными опционами мы уже рассказали в одной из наших публикаций.


Важно понимать, что приведенный выше список ценных бумаг не является исчерпывающим. Существуют также и другие инструменты, например, чеки, свопы, векселя. Но среди трейдеров они популярностью не пользуются.

Как заработать на фондовом рынке - варианты
Основные способы заработка на бирже ценных бумаг

4. Как заработать на фондовом рынке — ТОП-3 варианта заработка на фондовой бирже

В современном мире крупнейшей отраслью является деятельность на фондовых рынках. Общая капитализация их в мире приравнивается к совокупному ВВП всех стран и достигает семидесяти триллионов долларов.

Ежедневно количество людей, задействованных в этой отрасли, возрастает, сегодня оно уже достигло нескольких миллионов. Их привлекают потенциальные возможности, которые дает фондовый рынок. Тем более, что существует несколько способов заработка здесь, среди которых каждый может выбрать подходящий именно ему.

Вполне естественно, что каждый вариант имеет свои преимущества и недостатки. Рассмотрим основные способы как заработать на бирже, а также плюсы (+) и минусы (-) присущие им.

Вариант 1. Трейдинг (торговля) на фондовом рынке

Этот способ заработка является одним из наиболее популярных. Он привлекает своими потенциальными возможностями, а также по сути ничем не ограниченной прибылью.

Цель трейдера, как в любой другой торговле одна – купить дешевле, продать дороже. Сделки при этом можно совершать на разных временных промежутках:

  • торговля на сверхкраткосрочном периоде или скальпинг – позиция закрывается через несколько минут или даже секунд, прибыль может не превышать нескольких центов, результат складывается благодаря большому числу сделок;
  • краткосрочный или свинг-трейдинг – закрытие сделок обычно осуществляется в течение дня, при этом появляется возможность заработать несколько процентов прибыли;
  • долгосрочные – сделка может держаться открытой несколько месяцев или даже лет, прибыль может составлять сотни процентов.

Чтобы определить направление и скорость движения цены выбранного инструмента, а также понять, когда войти на рынок и выйти из него, трейдеры используют различные инструменты. Это может быть фундаментальный и технический анализ фондового рынка. Чаще всего в процессе торговли применяют индикаторы, которые программа рассчитывает на основании котировок, используя разнообразные математические модели.

Важнейшей особенностью трейдинга является то, что среди большого количества совершаемых сделок часть в обязательном порядке будет убыточной.

Важно в процессе торговли добиться того, чтобы результат прибыльных сделок был выше ↑, чем результат убыточных.

Следует помнить главное правило трейдера – нужно уметь признавать ошибочность прогноза, а значит, убыточные позиции необходимо закрывать в обязательном порядке.

С целью максимизации прибыли трейдеры используют различные рисковые возможности, которые предоставляет им фондовый рынок:

  • кредитный рычаг – вовлечение в процесс торговли заемных средств;
  • игра на понижение – в надежде на то, что стоимость инструмента в будущем упадет, трейдер занимает у трейдера определенное его количество и продает, впоследствии покупает по более низкой стоимости и возвращает займ.

Эффективность трейдинга во много зависит от того, насколько грамотно разработана и точно ли соблюдается торговая система. Она представляет собой определенный перечень правил, который обычно устанавливает:

  1. Как выбирать рынки, а также инструменты для трейдинга;
  2. В какой момент следует войти на рынок;
  3. В каком случае следует закрыть позицию.

После того, как система торговли будет разработана, важно произвести ее тестирование, используя историю котировок. Это позволит выяснить, насколько эффективна и работоспособна разработанная торговая система, как изменяется прибыль и просадка с использованием различных рынков и инструментов.

Если трейдер сумеет разработать такую торговую систему, при использовании которой вероятность получения прибыли будет высока, его торговля будет успешной. Но не стоит забывать, что ни одна торговая система НЕ сможет работать вечно. В зависимости от изменяющихся рыночных условий стоит регулярно пересматривать правила ведения трейдинга.

Если принять во внимание, что именно трейдинг позволяет на фондовом рынке получить самую большую прибыль, можно сказать, что это лучший вариант для заработка. Но во многом все будет зависеть от самого трейдера.

Дело в том, что для самостоятельного участия в торговле важно соответствовать ряду достаточно жестких требований. Понадобится приобрести большой объем знаний, тратить много времени на анализ и мониторинг рынка, а также заключение сделок.

Вариант 2. Передача средств в доверительное управление

Те, у кого не достаточно времени и знаний для самостоятельной торговли, могут передать денежные средства в доверительное управление. Самый простой вариант при этом – коллективные инвестиции, самым популярным среди которых является ПИФ.

При классическом доверительном управлении инвестор передает принадлежащие ему денежные средства напрямую управляющему. При этом деньги вносятся на отдельный счет, не объединяясь ни с чьими другими, а управление осуществляется индивидуально. В конце отчетного периода (обычно квартал или месяц) управляющий передает инвестору отчет, в котором отражаются результаты управления средствами.

Для инвестирования в паевые инвестиционные фонды (ПИФы) следует купить часть такого фонда, которая называется пай. Все собранные средства вкладываются в ценные бумаги. Если их стоимость растет, значит, растет и общая сумма денежных средств, находящаяся в распоряжении фонда. В итоге пропорционально увеличивается и цена каждого отдельного пая. Для фиксации прибыли требуется продать принадлежащие инвестору паи на бирже либо непосредственно управляющей компании.

Сегодня в России действует более 260 ПИФов, паи многих из них продаются на Московской бирже. Управляют этими фондами почти 80 официально зарегистрированных управляющих компаний.

Получается, что передача средств в управление имеет как преимущества, так и недостатки:

  • Среди плюсов (+) можно выделить то, что не требуется иметь большого багажа знаний, для передачи средств в доверительное управление.
  • Существенным недостатком () является то, что инвестор временно прекращает контролировать свои денежные средства. Он не знает, какие операции осуществляет управляющий. Кроме того, входной порог при индивидуальном инвестировании слишком высок.

Передача средств в доверительное управление – идеальный вариант для тех, кто хочет тратить минимум времени на управление вложениями и не желает слишком долго разбираться в особенностях инвестирования. Однако получить минимальные знания в любом случае будет нелишним, это поможет сделать правильный выбор среди многообразия управляющих или ПИФов.

Вариант 3. Портфельное инвестирование

Этот вариант предполагает сочетание в процессе работы на фондовом рынке 2 (двух) этапов:

  1. Выбор акций, которые на средне- и долгосрочном периоде имеют перспективы стабильного роста;
  2. Добавление в портфель безрисковых активов, например государственных или надежных, принадлежащих компаниям, облигаций.

Инвестиционный портфель - пример
Пример инвестиционного портфеля

Помимо выбора для заполнения портфеля двух типов ценных бумаг важно также определить идеальную их пропорцию. Она должна быть такова, чтобы доходность безрисковых активов перекрывала (целиком или частично) риск изменения стоимости акций не в том направлении.

Количество операций, которые проводят инвесторы, вкладывающие средства в портфельные инвестиции, невелико (особенно в сравнении с трейдерами). Обычно это число не превышает 15-20 в год. При этом вероятность того, что в результате будет получена прибыль, гораздо выше, чем при трейдинге. Объясняется это использованием фундаментального анализа, а также наличием в портфеле безрисковой составляющей, которая выступает в качестве некой страховки.

Получается, что в случае портфельных инвестиций инвестор использует те же принципы и методы, которые применяет управляющий ПИФа или индивидуально внесенных средств. При этом владелец средств имеет полную информацию о том, куда вложены его деньги, а также как изменяется стоимость активов. (Читайте также нашу статью о том, куда вложить деньги чтобы они работали и приносили ежемесячный доход).

Обратите внимание! В отличие от инвестирования в фонды здесь есть возможность сформировать портфель исключительно на основании своих предпочтений.

Для оценки качественности полученного портфеля можно составить профиль доходности. На нем отражается прибыль, которая будет получена от облигаций, а также акций при благоприятном для инвестора исходе.

Такой профиль позволяет оценить и потенциальные риски. Для этого на график наносится доходность, которая будет получена если абсолютно по всем акциям, входящим в портфель, результат будет неблагоприятным. Не стоит забывать и о том, что вероятность последнего крайне мала, поэтому на профиле доходности будет показан тот минимум, который теоретически возможен.

Таким образом, самостоятельное портфельное инвестирование для тех, кто не желает выпускать свои средства из-под контроля, но не готов довольствоваться доходом, предлагаемым банками по вкладам.

При этом чтобы управлять портфелем, не потребуется тратить ежедневно большое количество времени на контроль и анализ средств. Дело в том, что изначально в портфель отбираются активы с расчетом на долгосрочную перспективу.

Итогом такой деятельности становится заранее спрогнозированный результат. Обычно инвесторы при портфельных вложениях получают не меньше 30% годовых. Такой доход позволяет не только уберечь капитал от пагубного действия инфляции, но и приумножить его.

Также рекомендуем прочитать статью про ПАММ счета — что это такое и как правильно выбрать его для инвестирования собственных средств.


Чтобы легче было сравнить способы заработка, их особенности были сведены в таблицу:

№ Признак сравнения Трейдинг Доверительное управление Самостоятельные портфельные инвестиции
1. Прибыльность и уровень риска Прибыль практически безгранична при условии, что разработана эффективная торговая система. В противном случае уровень риска возрастает, убытки могут быть невосполнимы. Прибыль для всех фондов очень отличается, во многом зависит от ситуации на рынке или в отрасли, практически всегда движение стоимости пая повторяет движение индекса.

При выборе ПИФа следует оценить доходность, которую он в среднем показал за последние три года. Риск при инвестировании в ПИФы находится на уровне среднерыночного.

При индивидуальном управлении риск и результат сравнивать не правомерно, так как они в каждом случае индивидуальны. Во многом они определяются сроками и суммой инвестиций.
Результат во многом определяется знаниями и стараниями инвестора. Действовать придется, используя определенные правила и принципы.

Преимуществом является возможность спрогнозировать результат.
2. Инструменты Любые инструменты, которые имеют достаточно высокую ликвидность. Чаще всего используют акции, фьючерсы, опционы. При индивидуальном управлении выбираются для каждого случая отдельно. Самые распространенные инструменты – акции и облигации. Определяются в декларации паевого фонда. Именно в ней установлено куда и каких пропорциях будут вкладываться средства. Также в некоторых случаях инструменты инвестирования для ПИФов определяются законодательно. Для некоторых инструментов существует минимальная сумма инвестирования, поэтому перечень используемых активов ограничен размером капитала. Чаще всего используются акции и облигации, иногда к ним добавляются депозитарные расписки.
3. Временные затраты Первоначально потребуется тратить достаточно много времени на анализ рынка и отслеживание ситуации. Потребуется много читать, посвятить себя самообучению. Этот способ заработка требует минимальных затрат сил и времени. Достаточно периодически отслеживать полученные результаты. Тем не менее, придется приложить немного усилий, чтобы получить определенные знания. Это поможет сделать правильный выбор среди большого числа фондов и управляющих. Благодаря этому можно значительно снизить риск инвестирования. При индивидуальном управлении знания помогают проводить анализ действий управляющего. Портфельное инвестирование – компромисс между первым и вторым вариантов. С одной стороны, потребуется тратить личное время. С другой стороны, не придется сидеть целыми днями у монитора компьютера. Чтобы проанализировать ситуацию, вывести прибыль, изменить состав или структуру портфеля, профессионалу требуется не больше одного дня в неделю.

Если говорить о необходимости учиться, времени на получение знаний уйдет больше, чем при доверительном управлении, но несравнимо меньше, чем при трейдинге. Объем необходимой информации не так уж и велик. Более того, не придется прежде чем начать работу проходить практические занятия.
4. Минимальные вложения От пятидесяти тысяч рублей При инвестировании в ПИФы сумма входа минимальна – от 5 000 рублей. При индивидуальном управлении условия определяются для каждого конкретного случая отдельно. Чаще всего управляющие требуют внести от 1 миллиона рублей. Оптимальная для управления сумма – 20. Чем больше сумма первоначальных вложений, тем большее количество инструментов доступно. Базовые принципы можно применять на портфелях, сумма которых начинается от пятидесяти тысяч рублей.
5. Затраты Состоят из комиссии брокера, биржи, депозитария. Размер комиссионных зависит от количества совершаемых сделок. В случае высокой активности можно выбрать тарифы с фиксированной комиссией. Для ПИФов состоит из надбавок к цене при покупке пая и скидок при их продаже. Различается для разных фондов, в среднем составляют 1-3%.

При индивидуальном управлении включают фиксированную сумму комиссии (3-10% от вложенной суммы), а также процент от годовой прибыли (10-35%).
Самый низкий способ заработка. Издержки состоят из комиссий брокера, биржи и депозитария. Однако по причине малого количества совершаемых сделок она не больше 1% от суммы активов.

Может понадобится внести средства на образование. Однако сумма эта разовая и быстро окупается.

Все представленные способы заработка на фондовой бирже по-своему хороши. Особенности каждого позволяют инвестору сделать правильный выбор, предпочесть тот вариант, который подходит именно ему.

Торговля на фондовом рынке - инструкция для начинающих
Как и с чего начать самостоятельно торговать на фондовой бирже за 5 шагов — руководство для начинающих трейдеров

5. Торговля на фондовом рынке — инструкция как начать торговать на фондовой бирже для начинающих

Новичкам, которые только пришли на фондовый рынок, бывает непросто понять, с чего начать торговлю. Именно поэтому мы привели в данной публикации пошаговую инструкцию из 5 шагов для начинающих.

Шаг 1. Выбрать брокера

Брокер – посредник в торговле, через которого происходит связь между трейдером и биржей. Именно с выбора партнера начинается работа на рынке.

Чтобы понять, какой из брокеров лучше, нужно сравнить возможные варианты, исходя из следующих параметров:

  • условия торговли;
  • наличие обучающих и аналитических материалов;
  • прозрачность проводимых операций;
  • простота и скорость снятия средств со счета.

Важно, чтобы в качестве учебных материалов предлагались не только тексты, скопированные с других ресурсов.

Уважающие себя брокеры периодически проводят занятия в форме семинаров и вебинаров, на которых можно не только пополнить багаж знаний, но и задать вопросы преподавателю.

Аналитические материалы также должны быть разнообразными. В идеале брокер должен предоставлять результаты как технического, так и фундаментального анализа. В отдельной статье мы также писали, как выбрать Форекс брокера.

Шаг 2. Установить программное обеспечение на компьютер

Вся торговля будет происходить при помощи специальной программы, которая позволяет в режиме онлайн выходить на биржу и проводить сделки, — терминала. Устанавливать на компьютер его следует после выбора брокера, используя ссылку на скачивание, представленную на сайте брокерской компании.

После установки терминал следует настроить, установив удобные параметры графиков, добавив на них используемые индикаторы и инструменты.

Шаг 3. Потренироваться на демо-счете

Специалисты не рекомендуют новичкам сразу торговать на реальные деньги. Даже тем, у кого есть опыт торговли валютами, следует пройти тренировку на рынке ценных бумаг.

Демо-счет позволяет психологически подготовиться к началу работы, проверить предполагаемую к использованию торговую стратегию.

Шаг 4. Открыть реальный счет

После того, как в ходе торгов на демо-счете появится уверенность в собственных силах, а также в выбранной стратегии, получится добиться устойчивой прибыли, можно открыть реальный счет.

Важно понимать, что если при торговле на учебном счете положительного результата добиться не удается, не стоит начинать работать с реальными деньгами.

Профессиональные трейдеры советуют перейти к реальной торговле только тогда, когда получится удвоить сумму на учебном счете. Дело в том, что даже при успешной торговле в течение нескольких дней, нельзя быть уверенным, что и в будущем получится работать в плюс.

Рынок непредсказуем, нередко его движения абсолютно неожиданны. Получение же сто процентного дохода позволяет быть уверенным в том, что удастся выдержать даже значительную просадку счета.

Шаг 5. Реальная торговля

Когда все предыдущие шаги будут пройдены, можно начать покупать и продавать ценные бумаги, руководствуясь выбранной стратегией.

Возможно в первое время просадки будут довольно существенными, так как страх потерять реальные и игровые деньги существенно отличаются.


Таким образом, начиная работать на фондовом рынке, новичок должен быть готов к тому, что от него потребуется максимум терпения и дисциплины. Нельзя полагаться исключительно на везение и интуицию, не стоит отходить от намеченного плана.

Если же в какой-то момент выбранная стратегия перестанет приносить прибыль, лучше всего на время прекратить торговлю. После этого стоит проанализировать результаты и, возможно, поменять некоторые правила торговли.

6. Рейтинг брокеров фондового рынка России — обзор ТОП-4 лучших компаний

Сегодня на рынке работает большое количество компаний, которые предлагают услуги посредничества между трейдером и биржей. Поэтому новичку бывает непросто выбрать действительно надежного брокера.

Чтобы не ошибиться, лучше всего на первых порах воспользоваться рейтингом, составленным профессионалами.

№1. БКС Брокер

БКС Брокер - сайт broker.ru

Многие считают, что эта компания является лучшим брокером на российском фондовом рынке.

Здесь предлагают трейдинг большим количеством инструментов:

  • акциями;
  • облигациями;
  • опционами;
  • фьючерсами;
  • валютой.

Новичкам рекомендуют воспользоваться тарифом Start. В течение первого месяца работы брокер будет взимать комиссию, равную 0,0177% от внесенной суммы. Впоследствии вознаграждение компании будет определяться в соответствии с оборотом по счету.

БКС своим клиентам предоставляет возможность пользоваться качественной аналитикой. Для обучения здесь предлагают вебинары и семинары. Желающие могут также воспользоваться услугой индивидуальных занятий.

№2. Финам

Брокер фондового рынка Финам - сайт - finam.ru

Брокер Финам специалисты не рекомендуют использовать новичкам. Несмотря на то что здесь качественные обучающие программы, торговые условия лучше всего подходят для опытных трейдеров.

Дело в том, что минимальный депозит в Финам составляет 30 000 рублей, при этом максимальное кредитное плечо – всего 1:50.

Несмотря на не очень комфортные условия брокер пользуется популярностью. Объясняется это его надежностью. В отличие от большинства действующих российских компаний, Финам имеет лицензию, выданную Центральным банком. Это является гарантией высочайшего качества предлагаемых услуг.

№3. Открытие-Брокер

Брокер на фондовой бирже - Открытие-Брокер - сайт - open-broker.ru

Здесь предлагают три варианта сотрудничества:

  1. Самостоятельный трейдинг;
  2. Открытие позиций на основе аналитики от профессионалов;
  3. Инвестирование средств на индивидуально разработанных условиях.

Каждый вариант предусматривает большое количество возможных тарифов. Поэтому выбрать идеальный вариант у этого брокера сможет каждый.

Профессионалы рекомендуют новичкам использовать торговлю по аналитическим сигналам. Комиссия здесь не очень высокая – всего 0,24% от оборота на счете, при этом есть возможность совершать сделки, просто позвонив брокеру.

№4. Альпари

Биржевой брокер - Alpari.ru

Чаще всего Альпари используют для работы на Форексе. Однако сегодня здесь предлагают для трейдинга несколько вариантов фьючерса. Планируется дальнейшее увеличение количества инструментов.

Несомненным плюсом брокера является наличие качественных обучающих программ. Каждый день все желающие (в том числе незарегистрированные пользователи) могут просмотреть большое количество вебинаров.


Таким образом, выбирая оптимального брокера, нелишним будет воспользоваться советами профессионалов. Многие из них успели поработать с несколькими компаниями, поэтому рассказывают обо всех их особенностях со стороны клиента.

7. 10 полезных советов для успешной и прибыльной торговли на фондовом рынке

Большинству трейдеров очень непросто начать получать доход на фондовом рынке, причем чаще всего трудности связаны с поведением самого участника торгов.

Дело в том, что многие люди совершают похожие ошибки, попадаются в одни и те же ловушки. Большинство из них становятся следствием отказа от четкой торговой стратегии.

Хаотичная торговля может  привести к значительным убыткам. При этом большинства проблем можно избежать, если воспользоваться советами, которые дают профессионалы.

Совет 1. Разработайте торговую систему

Торговля должна вестись в соответствии с определенной системой. Каждому трейдеру следует разработать для себя свод правил открытия и закрытия позиций.

Далее нужно убедиться в их работоспособности, используя демо-счет. Если результат проверки окажется положительным, можно торговать с использованием системы на реальные деньги. При этом важно четко соблюдать разработанные правила.

Совет 2. Не увлекайтесь

Не стоит стараться обыграть рынок, открывая огромное количество позиций. Для получения прибыли достаточно одной, тщательно продуманной сделки. Поэтому среди огромного количества сигналов на открытие позиции стоит выбрать тот, который лучше всего соответствует используемой системе.

Если четкого сигнала нет, не стоит и вовсе входить в рынок. Иногда отсутствие открытых позиций – идеальная позиция.

Совет 3. Управляйте убытками

Трейдер не должен забывать, что в ходе торговли убытки бывают неизбежны. Важно научиться грамотно ставить Стоп Лоссы (Stop Loss), принимая на себя убытки.

Не стоит пугаться небольших минусов, так как это не потери, а неизбежные расходы. Только грамотное управление убытком, а значит, риском позволяет сделать трейдинг максимально эффективным.

Совет 4. Не спешите

Не стоит спешить получить огромную прибыль.

Позицию следует открывать максимально к уровню поддержки. Сразу же необходимо установить Stop Loss.

Если цена пойдет в ненужном направлении, убыток должен быть обязательно зафиксирован.

Совет 5. Не жадничайте

После входа на рынок следует дать позиции развиться, уйти в плюс (+). Но в случае подхода к линии сопротивления следует сразу закрыть позицию.

Не стоит жадничать, иначе цена развернется и прибыль будет заметно меньше.

Совет 6. Не пытайтесь отыграться

В моменты, когда был получен минус (-), ошибочно закрыта нужная сделка, операция совершена не по правилам, начинающие трейдеры пытаются что-либо исправить, кидаясь открывать новые позиции. Делать этого не стоит, так как можно наломать дров.

Лучше выйти с рынка на несколько часов или даже дней, пока вновь не появится способность трезво оценивать ситуацию.

Совет 7. Не заигрывайтесь

Трейдеру следует избавиться от азарта, проводить сделки рекомендуется спокойно, адекватно оценивая ситуацию.

Если трейдера охватывает азарт, он только создает видимость анализа, на деле игнорируя важнейшие сигналы. Сделки в этом случае открываются наспех, что неизбежно приводит к печальным последствиям.

Совет 8. Не используйте все виды анализа сразу

Тем, кто торгует, анализируя графики, нет необходимости просматривать новости. Следует помнить, что график учитывает и прошлые и будущие события.

Важно! Любые действия стоит совершать на основании торговой системы.

Совет 9. Не пренебрегайте образованием

Обучение должно быть непрерывным. Многие трейдеры, решив, что они все знают, начинают терять деньги. Зачастую они ставят сделки, основываясь только на знаниях, пренебрегая анализом.

Помните: всегда есть возможность узнать что-либо новое. Даже если система работает, новые знания способны помочь увеличить прибыль и снизить убыток.

Совет 10. Не обманывайте себя

Не стоит целиком доверяться техническим индикаторам, советникам, а также непроверенным стратегиям.

Прежде чем использовать стратегию в торговле на финансовом рынке, важно убедиться в ее работоспособности на демо-счете.

Сегодня в интернете предлагается огромное количество вариантов беспроигрышного заработка, которые на деле оказываются банальным обманом. На нашем сайте есть статья, в которой подробно рассказывается, как заработать в интернете без вложений и обмана - в ней только реальные способы заработка в сети!


Таким образом, добиться успеха на фондовом рынке можно только в результате упорной и кропотливой работы.

Не нужно верить тому, кто обещает огромные заработки за короткое время. Трейдинг – это всегда ожидание (лучшего момента, выходы в плюс). Заработать быстро и гарантированно здесь не получится.

О том как быстро заработать деньги, читайте в одной из наших статей.

Обучение торговле на фондовой бирже - профессиональная помощь
Кто может помочь с обучением торговли на фондовом рынке — обзор компаний

8. Обучение торговле на фондовой бирже - помощь профессионалов в обучении трейдингу

Важной составляющей успешного трейдинга является качественное обучение торговле на фондовой бирже. Про обучение Форекс мы говорили в прошлом выпуске.

Сегодня многие профессиональные участники рынка ценных бумаг предлагают занятия. В этой связи выбрать подходящее новичку бывает непросто. Поэтому мы решили рассказать о лучших на сегодняшний день вариантах обучения.

Большинство брокеров предлагают обучение в различных формах. Среди тех, кто помогает с трейдингом на фондовой бирже, можно выделить Финам и Церих. Здесь предлагаются не только теоретические, но и практические занятия. Именно они помогают понять основы функционирования рынка.

О работе на биржах всех типов хорошо рассказывают на семинаре, предлагаемом Нефтепромбанком. Обучение тут проходит абсолютно бесплатно. Профессионалы расскажут, какие стратегии пользуются особой популярностью, а также пояснят правила их применения.

Не стоит обходить вниманием предложение от «Финансовой Академии». Здесь разработан целый курс занятий, который включает два теоретических и девять практических. Статистика показывает, что преобладание практических занятий позволяет новичкам очень быстро освоиться на рынке. В результате многие начинают успешно торговать уже после половины курса.


Таким образом, достичь успеха на рынке и стать профессионалом практически не реально без качественного обучения. Стоит обратить внимание на названные выше курсы, ведь они доступны и в большинстве своем бесплатны.

9. Ответы на часто задаваемые вопросы (FAQ)

Новички, которые только выходят на фондовый рынок, неизбежно задают огромное количество вопросов. Поиск ответов на них может занимать много времени, поэтому далее мы постараемся ответить на самые часто задаваемые из них.

Вопрос 1. Что такое голубые фишки на фондовом рынке?

Голубые фишки – это компании, у которых акции являются самыми ликвидными и популярными на фондовой бирже. Следует понимать, что список голубых фишек может периодически изменяться. Связано это с нестабильностью фондового рынка.

Можно выделить ряд качеств, которыми обладают голубые фишки:

  1. Стабильность и значительная мощь компании. Оценить эти параметры, а также положение организации на рынке можно, рассчитав показатель капитализации. Он находится как произведение количества акций, обращающихся на рынке, на их стоимость. Высокое значение показателя позволяет судить о достаточно эффективном функционировании компании.
  2. Компания стабильно развивается, а стоимость выпускаемых ею акций непрерывно растет. Важно понимать, что для голубых фишек значительная цена акций определяется не высокой спекуляцией, а реальным положением компании на рынке.
  3. Высокий уровень ликвидности ценных бумаг. Она достигается за счет большого числа операций с ними (покупок и продаж) за небольшой промежуток времени.

В России каждый квартал на Московской бирже осуществляется расчет индекса голубых фишек.

В список голубых фишек российского фондового рынка входят нефтяные и газовые компанииЛукойл, Сургутнефтегаз, Газпром, крупнейшие банкиСбербанк, ВТБ и другие компании.

Специалисты рекомендуют трейдерам, у которых нет опыта работы с высокорисковыми активами, вкладывать средства в ценные бумаги именно этих компаний.

Вопрос 2. Какие фондовые биржи работают в России?

В России фондовый рынок начал развиваться с начала девяностых годов. Именно тогда появились первые биржи. Часть из них до сих пор работают в том же виде.

Однако некоторые биржи перенесли глобальные изменения. Ниже описаны крупнейшие площадки, действующие в России на данный момент.

1) Московская фондовая биржа

Она является крупнейшей биржей России на сегодняшний день. Образование этой площадки пришлось на декабрь 2011 года. Именно тогда произошло слияние двух крупных конкурентов — Московской межбанковской валютной биржи (ММВБ) и Российской торговой системы (РТС). Именно поэтому нередко Московскую биржу называют объединенной площадкой ММВБ-РТС.

Сегодня она является универсальной и позволяет торговать всеми инструментами. Именно Московская биржа – лидер в России, на ней обеспечивается большая часть всего оборота. Полная информация о площадке представлена на сайте moex (точка) ru.

Биржа осуществляет обслуживание 6 рынков:

  • фондовый рынок, который включает три сектора — Основной рынок, Standard, Classica;
  • срочный рынок;
  • валютный;
  • денежный.

На основном рынке торгуются больше 80% акций в России и 99% — облигаций. Именно этот рынок является основой возникновения ликвидности ценных бумаг в России. Более того, именно на этой площадке осуществляется большая часть зарубежных инвестиций в российскую экономику.

На ФОРТС или срочном рынке торгуются производные ценные бумаги. Самыми популярными являются опционы, а также фьючерсы. Наибольшей ликвидностью среди всех инструментов, обращающихся здесь, обладает фьючерс на индекс РТС.

На валютном секторе Московской биржи обращаются:

  • доллар США;
  • евро;
  • юань;
  • гривна;
  • тенге;
  • белорусский рубль.

Также здесь есть доступ к бивалютной корзине и валютным свопам.

На денежном секторе рынка осуществляется обслуживание операций, проводимых с использованием облигаций государства. Также Центральный банк здесь проводит аукционы на краткосрочные кредиты.

На Московской бирже настолько слабо развит товарный сектор, что его даже не принято выделять.

2) Санкт-Петербургская биржа

Сокращенное наименование этой биржи – ФБСПб. Максимум информации о ней можно найти на сайте spbex (точка) ru.

На эту биржу приходится большая часть товарного сектора. Среди торгующихся инструментов наиболее популярны товарные фьючерсы.

Именно на ФБСПб формируются цены в России на такие товары, как кукуруза, соя, пшеница, хлопок, дизельное топливо и другие.

3) Валютная биржа в Санкт-Петербурге

Сайт биржи – spcex (точка) ru. Здесь торгуют долларами США, евро, а также межбанковскими кредитами. Кроме того, на этой бирже обращаются облигации субъектов Российской федерации.

4) Электронная площадка «МФБ»

Сайт биржи – mse (точка) ru. Здесь обращаются различные фондовые, а также товарные инструменты. Помимо этого на представленной бирже проводятся различные аукционы и конкурсы, а также торги по банкротству.

Следует отметить, что основная ликвидность приходится на Московскую и Санкт-Петербургскую биржи. Тем не менее, и другие площадки продолжают функционировать.

Вопрос 3. Как правильно выбрать брокера на фондовом рынке?

Первым шагом к трейдингу на фондовом рынке является выбор брокера.

Как выбрать надежного брокера на фондовом рынке - важные критерии

При этом большинство новичков ориентируются на следующие критерии:

  • функциональность;
  • условия тарифного плана;
  • надежность;
  • качество технической поддержки;
  • количество клиентов;
  • обороты компании.

Все брокерские компании предлагают различные тарифные планы обслуживания клиентов. Обычно они определяются характером сделок.

Специалисты рекомендуют новичкам выбирать такие тарифы, на которых отсутствует абонентская плата, а комиссия за хранение ценных бумаг минимальна.

Изучая надежность компании, следует обратить внимание на то, сколько она действует на рынке. Естественно, не стоит доверять брокерам, которые функционируют один-два года. Нелишним будет обратить внимание на то, кому принадлежат акции компании. Самыми надежными будут те брокеры, часть акций которых принадлежит государству.

Количество клиентов определяется показателем числа активных трейдерских счетов. Он позволяет оценить, насколько участники рынка доверяют тому или иному брокеру.

Выбирая брокера для сотрудничества, важно рассматривать все факторы в совокупности. Только так можно выбрать действительно надежного партнера и не оказаться затянутым в мошеннические схемы.

Вопрос 4. Что лучше работает — фундаментальный или технический анализ фондового рынка?

Среди трейдеров, работающих не только на рынке ценных бумаг, нередки попытки сравнить фундаментальный и технический анализ. Они стараются понять, какой из инструментов лучше и способен помочь получить большую прибыль.

Именно две названных группы методов позволяют проанализировать инвестиционную привлекательность акций. При этом они имеют существенные отличия, которые заключаются как в используемых инструментах, так и во временном периоде, на котором методика применяется.

Трейдеры, которые в ходе торговли опираются на фундаментальный анализ, фокусируют свое внимание на том, как соотносятся спрос и предложение товаров и услуг компании. При этом они анализируют следующие показатели:

  • отчетность;
  • позицию на рынке;
  • соотношение цены акции к прибыли;
  • темпы роста компании;
  • рейтинги аналитиков.

Трейдеры, использующие фундаментальный анализ, чаще всего покупают ценные бумаги на длительный срок. Поэтому они не обращают внимания на то, как изменяется цена акции в конкретный день.

В ходе технического анализа, напротив, изучаются изменения стоимости инструмента, отраженные на графике, с течением времени. Замечено, что цена формирует на графике различные фигуры и модели, которые периодически повторяются. Поэтому, когда аналитики замечают на графике очередное формирование устоявшейся фигуры или модели, они делают выводы о дальнейшем изменении цены.

Фундаментальный анализ позволяет судить о силе, которая заложена в ту или иную ценную бумагу. Технический анализ позволяет судить, насколько изменчива их стоимость. При этом оба вида анализа имеют свои преимущества и недостатки.

Особенности фундаментального анализа

Преимущества (+) фундаментального анализа заключаются в том, что он позволяет судить о том, каковы тенденции на рынке, а также какие факторы оказывают влияние на него. Получается, что фундаментальный анализ позволяет понять, в чем причина сложившегося тренда.

Важным минусом (-) такого метода оценки рынка является отсутствие наглядности. Новичкам бывает непросто сопоставить результаты, полученные в ходе анализа, с графическими отображениями рынка. В результате зачастую возникают ошибки в торговле.

Трейдер, который использует фундаментальный анализ, вынужден быть в курсе всех событий. При этом важно отслеживать не только новости экономики, но и промышленности, мира, политики. Не обойтись в этом случае без базовых знаний всех этих секторов хозяйствования.

Особенности технического анализа

Технический анализ представляет собой работу с графическим отображением цены. Отсюда вытекает его основное преимущество (+)наглядность. Многие считают, что этот вариант анализа гораздо легче освоить. Все необходимые инструменты уже встроены в терминал, поэтому тратить время на поиски информации не придется.

Среди минусов (-) технического анализа основным является субъективность – каждый трейдер по-своему трактует информацию, отраженную на графике. Более того, технический анализ не позволяет понять, почему происходит то или иное движение.

Изучив плюсы и минусы каждого метода анализа, каждый трейдер может определить для себя более предпочтительный. При этом профессионалы рекомендуют применять их в совокупности, ведь обычно они не противоречат друг другу.

Фундаментальный анализ позволяет определить основную тенденцию, подтверждение которой можно найти в техническом. Таким образом, сочетание двух видов анализа позволяет получить более полную картину рынка, использовать максимум шансов для получения прибыли.

Вопрос 5. Что выбрать — российский фондовый рынок (РФ) или американский (США) для трейдинга?

Развитие интернета позволило трейдерам торговать на рынке ценных бумаг фондовом рынке практически любого государства. В этой связи нередко они задаются вопросом, какой рынок выбрать.

Чаще всего российские трейдеры рассматривают две альтернативы – российский и американский рынки ценных бумаг. Чтобы определиться, следует рассмотреть преимущества каждого из них.

Плюсы российского фондового рынка:

  1. Небольшая сумма для входа. Торговать на российском рынке можно начать с 10 000 рублей, правда в этом случае будет достаточно высокая комиссия в процентном выражении. Прибыль можно начать получать, вложив пятьдесят тысяч рублей. При этом в брокерских компаниях, которые позволяют россиянам торговать на американской бирже, порог входа намного выше – 5-10 тысяч долларов.
  2. Быстрый старт. Для заключения договора, введения денег на счет и начала работы на российском рынке достаточно одного-двух дней. Для выхода на американский рынок потребуется потратить не менее недели. Примерно такие же сроки действуют и для вывода средств.
  3. Комиссии ниже. Если трейдер решает работать на российской бирже, с него будет взиматься комиссия российских брокера и биржи. Если есть желание торговать на американской бирже, потребуется оплачивать комиссии американской биржи и двух брокеров – отечественного и иностранного.
  4. Нет языкового барьера. Несмотря на то, что при работе с американской биржей трейдер взаимодействует только с российскими брокерами, ему придется искать информацию для анализа на англоязычных сайтах.
  5. Государственная поддержка. С 2015 года инвестирование на Московской бирже позволяет вернуть подоходный налог в размере 13% от суммы инвестиций. Под льготу попадают вложения в размере четырехсот тысяч рублей.

Работа российских трейдеров на американском рынке также имеет ряд преимуществ:

  1. Возможности диверсификации безграничны. Капитализация американского рынка самая высокая в мире. Здесь торгуются десятки тысяч инструментов (для сравнения, в России их несколько сотен). Есть возможность вложить средства практически в любую отрасль.
  2. Американская экономика до сих пор сильнейшая в мире. На бирже этой страны торгуются ценные бумаги лидеров мировой экономики. Среди голубых фишек здесь представлены, например, Google и Apple.
  3. На американском рынке есть акции компаний, которые растут десятки лет. Пример такой организации – Walt Disney.
  4. Возможность совмещения трейдинга с основным рабочим местом. Основные американские биржи работают с 18:30 до 1:00 по московскому времени.
  5. Инфраструктура американского рынка лучше развита, чем российского. Уровень аналитики здесь гораздо выше, более развиты сервисы, позволяющие принять правильное решение.

Таким образом, на российские биржи больше подходят начинающим трейдерам, а также тем, капитал которых ограничен одним миллионом рублей.

После того, как основы работы бирж станут понятнее, а сумма вложений значительно возрастет, можно смело выходить на американский рынок. Более того, можно совмещать работу на двух рынках, чтобы диверсифицировать риски.

10. Заключение + видео по теме

В данной публикации мы постарались максимально осветить вопросы работы на фондовом рынке. Для удобства трейдеров мы рассказали, с чего начать торговлю на фондовой бирже, дали советы, которые помогут достичь стабильной прибыли.

Более того, мы сравнили самых популярных брокеров, а также виды анализа рынка ценных бумаг.

Чтобы вам не пришлось искать полезную информацию на других ресурсах, мы постарались ответить на вопросы, которые возникают чаще всего у трейдеров-новичков и начинающих инвесторов.

Советуем также посмотреть видеоролик о том, как покупать и продавать ценные бумаги (акции, облигации) на фондовом рынке:

И видео на тему «Торговые платформы для трейдинга — что это такое и как работает + обзор самых распространенных терминалов»:

Команда журнала «РичПро.ru» надеется, что данный материал оказался полезен, расширил познания о рынке ценных бумаг и основах биржевой торговли. Желаем вам удачи во всех начинаниях!

P.S. Если у вас остались замечания или вопросы по теме, то задавайте их в комментариях ниже.